Gedik Yatırım – Bist Günlük Bülten / 26.05.2023
Piyasa Gündemi
Küresel piyasalarda, ABD borç tavanıyla ilgili konu gündemde bulunuyor. En son gelen bir habere göre, borç limitini yükseltmek ve federal harcamaları iki yıl süreyle sınırlamak için bir anlaşmaya yaklaştıkları belirtiliyor. Bugünde bu konu yakından izlenecektir. Olası bir anlaşma haberi, piyasalara olumlu yansıyabilir. Veri takviminde ise Fed’in yakından izlediği çekirdek kişisel tüketim harcamaları endeksi açıklanacak. Yurt içinde seçimle ilgili haber akışları takip ediliyor.
Açıklanacak Önemli Ekonomik Veriler
• 15:30 ABD Kişisel Gelirler/Giderler Önem:Yüksek
• 15:30 ABD Çek. Kiş. Tüketim Harc. Önem:Yüksek
BIST-100 Güne Başlangıç
ABD’de borç tavanı konusuna ilişkin haber akışları ön planda kalmaya devam ederken, ülkede büyüme verisi yukarı yönlü revize edildi. Yurt içinde TCMB hafta sonu gerçekleşecek seçiminin ikinci turu öncesinde beklentilere paralel faizlerde değişikliğe gitmedi. BIST-100 Endeksi dün %0,07’lik kazançla günü 4.427,99 puandan tamamladı. ABD borsaları günü karışık seyirle tamamlarken, ABD vadelilerinde bu sabah hafif satıcılı seyir etkili oluyor. Asya piyasalarında karışık seyir hâkim. Avrupa borsalarının güne zayıf açılışlarla başlamaları bekleniyor. Endeks kapanışında 19,92 – 19,93 aralığında bulunan Dolar/TL, bu sabah 08:35 itibariyle 19,98’li seviyelerden işlem görüyor. BIST- 100 Endeksi’nin güne volatil bir açılışla başlamasını bekliyoruz.
BIST-100 Strateji
Pazar günü gerçekleşecek seçim öncesi piyasalar düşük işlem hacmi ile dar bantta hareket etmeye devam ediyor. 4.400-4.500 bandına sıkışan endekste sektör ve hisse bazlı hareketler ön plana çıkıyor. Dün, bankacılık sektöründe görülen yükselişe rağmen endeks yataya yakın kapanış gerçekleştirdi. 200 günlük hareketli ortalamanın bulunduğu 4.400 bölgesine kadar gerileyen endekste bugün için de bölgenin destek çalışması beklenebilir.4.400 altında saatlik kapanışlarda 4.370 ve 4,311 ana destek olarak takip edilebilir. Tepki alımlarında 4.460-4500 direnç seviyeleri takip edilebilir. Tepkilerin anlam kazanması için 4.500 üstünde saatlik kapanışlar görmek önemli.
Dolar/TL
TCMB Para Politikası Kurulu politika faizini beklentiler dahilinde %8,5 düzeyinde sabit tuttu. Kur korumalı mevduat geçen hafta 51,4 milyar TL artarak 2,4 trilyon TL seviyesine yükseldi. Yurt içi yerleşiklerin döviz mevduatı geçen hafta 2,6 milyar dolar azalışla 183 milyar dolara gerilerken, TCMB’nin brüt döviz rezervi ise 3,5 milyar dolar azalışla 101,6 milyar dolara geriledi. ABD tarafına baktığımızda ise 2023 ilk çeyreğinde GSYİH beklentilerin üzerinde artarak %1,3 büyüdü. İşsizlik maaşı başvuruları ise geçen hafta 229 bin ile önceki haftaya göre 4 bin artış kaydetti. Açıklanan verilerin fiyatlamalara etkisi sınırlı kaldı. Bugün ABD’de çekirdek PCE ve dayanıklı mal siparişleri izlenecek. Dolar/TL, bu sabah saat 08:30 itibariyle 19,98’li seviyelerde hafif yükseliş eğilimini sürdürüyor.
Faizler
10 yıl vadeli hazine tahvil faizi dün 1 baz puanlık düşüşle günü %9,09 seviyesinden tamamlarken, 2 yıl vadeli tahvil faizi ise 15 baz puanlık yükselişle günü %10,11 seviyesinden tamamladı. TCMB Para Politikası Kurulu beklentiler dahilinde politika faizini %8,50 düzeyinde sabit bıraktı. Karar metninde Liralaşma stratejisinin kararlılıkla uygulanacağı bildirildi. Tahvil faizleri üzerinde TCMB’nin Liralaşma stratejisi ve parasal aktarım mekanizmasının etkinliğini artırmaya yönelik iletişim politikası etkili olmaya devam ediyor. Menkul kıymet tesisine yönelik regülasyonlar uzun vadeli tahvil faizinin tek haneli seviyelerde seyretmesinde ve %8,5 olan politika faizine yakınsamasında etkili olmakta. Önümüzdeki süreçte de regülasyonlara yönelik gelişmeler izlenmeye devam edilecek.