Şeker Yatırım – Migros (MGROS) 4Ç22 Bilanço Analizi

Ertelenmiş vergi gelirleri sayesinde beklentilerin üzerinde net kar…

Migros 4Ç22’de piyasa ortalama beklentisinin (545mn TL net kar) ve bizim beklentimizin (518mn TL net kar) oldukça üzerinde 1.164mn TL net kar açıkladı (4Ç21: 8mn TL net zarar).

Şirket için 220,10 TL olan hedef pay fiyatımızı, elde edilen başarılı operasyonel ve finansal sonuçların ardından beklentilerimizdeki gittiğimiz yukarı yönlü revizyon neticesinde 220,10 TL’ye yükseltiyor; “AL” tavsiyemizi koruyoruz.